Стейблкоинами платят в 100 тысячах магазинов

Более ста тысяч магазинов уже принимают платежи, за которыми стоят стейблкоины, — и не знают об этом. Об этом на блокчейн-симпозиуме в Вайоминге заявил глава платёжной компании Rain Фарук Малик. Расчёт с торговой точкой при этом идёт по обычным карточным правилам и занимает около трёх дней.

Содержание статьи

Коротко: как это устроено

Схема простая. Держатель карты, выпущенной на инфраструктуре Rain, тратит стейблкоины. Магазин видит обычную операцию по карте платёжной сети, принимает её в привычном интерфейсе и получает деньги по стандартному сроку расчёта.

То есть стейблкоин работает на стороне держателя карты и эмитента, а торговая точка остаётся в прежней системе координат. Именно поэтому продавец и не догадывается, чем именно расплатились.

Малик указывает на следующий шаг: если магазин согласится получать расчёт в стейблкоине напрямую, деньги придут в тот же день, а не через трое суток.

Что стоит за компанией

Параметр	Значение
Магазины, принимающие такие платежи	более 100 тысяч
Текущий срок расчёта	около трёх дней через карточную сеть
Возможный срок при расчёте в стейблкоине	тот же день
Статус в Mastercard	принципиальный член с мая
География карточных программ	более 210 стран и территорий
Годовой оборот	свыше 3 млрд долларов, более 200 партнёров

Почему «незаметность» — это стратегия, а не случайность

Насколько я это вижу, в этой формулировке спрятана вся модель отрасли платежей в стейблкоинах.

Десять лет криптоплатежи пытались продать продавцу как отдельный способ оплаты: поставь кошелёк, прими токен, разберись с курсом и учётом. Продавцу это было не нужно — у него уже есть терминал, который работает.

Нынешняя конструкция переворачивает задачу. Стейблкоин прячется внутрь существующих рельсов и не требует от магазина ничего: ни нового оборудования, ни новых процедур, ни даже осведомлённости. Расти при таком подходе можно быстро, потому что нет самого трудного этапа — уговаривания розницы.

Но у этого есть цена, о которой стоит сказать прямо. Пока расчёт идёт по карточным правилам, сохраняются и карточные издержки: комиссии сети, трёхдневная задержка, возможность отзыва платежа. Экономия, которую обещает блокчейн, до магазина не доходит — она остаётся на стороне эмитента карты. Настоящий перелом наступит только тогда, когда продавец сознательно выберет расчёт в стейблкоине и получит деньги в тот же день. Именно об этом переходе и говорит Малик, и именно он пока не произошёл.

Как это связано с остальным рынком

Компания встроена в обе крупные платёжные сети: с мая она принципиальный член Mastercard, что позволило выпускать карты более чем в 210 странах, а ранее вошла в программу расчётов стейблкоинами у Visa. Вместе с Western Union в августе запущен продукт, где долларовый токен лежит в кошельке, а тратится обычной картой в 37 странах с планами расширения до шестидесяти.

Это часть более широкого сдвига: платёжные сети сами становятся инфраструктурой для стейблкоинов, а не конкурентами им. Недавно Mastercard переманила у Visa крупного партнёра по этому направлению.

Где ещё стейблкоины входят через привычные каналы

Тот же приём — спрятать токен внутрь знакомого продукта — работает и в других нишах. Зарплатная платформа Deel открыла долларовый кошелёк подрядчикам в 80 странах, где человек видит просто баланс в долларах.

Общее правило вырисовывается такое: стейблкоин заходит к массовому пользователю там, где он невидим. Как только технологию приходится объяснять, аудитория сужается до тех, кому и так интересна крипта.