Пирамидинг — наращивание позиции, которая уже в прибыли. Не путать с усреднением: там докупают дешевеющий актив, здесь добавляют к работающей идее, и это две операции с противоположной логикой риска.

Правило убывающих долей

  1. Первый вход — 50 % планового объёма.
  2. Второй, после прохода 1R, — 30 %.
  3. Третий, после 2R, — 20 %.
  4. Четвёртого нет.

Убывание принципиально. По моим наблюдениям, при равных долях средняя цена входа быстро подтягивается к текущей, и первый же откат выбивает всю конструкцию целиком. При убывающих долях средняя остаётся ниже рынка.

Каждый добор обязан сопровождаться переносом стопа. Общий риск по всей позиции после добора не должен превышать исходный — иначе вы не наращиваете прибыльную идею, а просто увеличиваете ставку в середине движения, когда до разворота уже ближе, чем в начале.

Обзор принципов риск-менеджмента для криптотрейдера напоминает базовую конструкцию: риск 1 % на сделку при целевом соотношении прибыли к риску около 1:3, что и задаёт шаг для переноса защитного ордера. Источник

Где это работает

Только в трендах. В диапазоне пирамидинг бессмысленен: цена дойдёт до противоположной границы и вернётся, а вы будете держать увеличенный объём ровно к моменту разворота. Проверяйте режим рынка до первого добора — методика в материале о диапазонной торговле.

Инструменты объективного расчёта уровней предлагают ту же опору на волатильность: цели и стопы задаются не произвольными процентами, а истинным диапазоном движения, и от них же считается рекомендуемый размер позиции. Источник

По моему опыту, добор оправдан только когда до ближайшего препятствия остаётся минимум 2R. Иначе увеличенный объём работает против вас. Сопоставить это с разметкой удобно по уровням.

Чего не делать

  1. Не добирать в убыток. Это другая стратегия и другой расчёт.
  2. Не увеличивать долю с каждым шагом.
  3. Не пропускать перенос стопа.
  4. Не добирать после 3R: движение обычно на исходе.

Если коротко

  • Пирамидинг — добор в прибыль, а не в убыток.
  • Доли убывают: 50, 30, 20.
  • Стоп переносится при каждом доборе.
  • В боковике приём не работает.

Частые вопросы

Чем пирамидинг отличается от усреднения?

Направлением сделки. При усреднении докупают дешевеющий актив, при пирамидинге добавляют к позиции, которая уже в прибыли, — это две операции с противоположной логикой риска. Добор в убыток считается другой стратегией и требует другого расчёта, поэтому смешивать их в одной позиции не стоит.

Что будет, если добирать равными долями вместо 50, 30 и 20 процентов?

Средняя цена входа подтянется к текущей. При равных долях она быстро сближается с рынком, и первый же откат выбивает всю конструкцию целиком. Убывающие доли оставляют среднюю ниже рынка, поэтому схема и построена так: 50 процентов на первом входе, 30 после прохода 1R, 20 после 2R, четвёртого добора нет.

Можно ли добрать, не перенося стоп?

Нет, перенос стопа обязателен при каждом доборе. Общий риск по всей позиции после добора не должен превышать исходный. Без переноса вы не наращиваете прибыльную идею, а увеличиваете ставку в середине движения, когда до разворота ближе, чем в начале. Пропуск переноса стопа входит в список того, чего делать нельзя.

Сколько должно оставаться до ближайшего препятствия, чтобы добор был оправдан?

Минимум 2R. При меньшем запасе увеличенный объём работает против вас: цена упирается в препятствие раньше, чем добор успевает отработать. По той же причине не добирают после 3R — движение обычно на исходе. Режим рынка проверяют до первого добора: в диапазоне приём не работает, он рассчитан на тренд.