Публичная компания RocketFuel Blockchain продала почти все активы платёжного бизнеса фирме RPay. Единственный директор и глава покупателя — Питер Дженсен, он же директор и должностное лицо продавца. За активы RocketFuel получила варрант на 160 тысяч акций RPay, который покупатель вправе выкупить за миллион долларов в любой момент, и освобождение от миллиона отложенных выплат двум своим руководителям. Независимой оценки не проводилось, акционеров не спрашивали.

Коротко: из чего состоит сделка

Соглашение подписано двадцать второго июля, закрытие состоялось тринадцатого августа, отчёт подан двадцать первого. Покупателю ушли интеллектуальная собственность, договоры, отношения с торговыми точками, деньги и дебиторка.

Плату продавец получил двумя частями. Первая — принятие RPay отложенных обязательств: 800 тысяч долларов перед Дженсеном и 200 тысяч перед Беннетом Янковицем, бывшим директором, который остаётся в консультативном совете компании. Долг Янковицу гасится пропорционально: 25 центов на каждый доллар, выплаченный Дженсену, и по усмотрению совета директоров RPay.

Вторая часть — варрант на 160 тысяч обыкновенных акций RPay с правом покупателя выкупить его за миллион долларов в любое время. Параллельно компания продала бизнес программ лояльности структуре RPoints, об этом обещан отдельный отчёт.

Как совет директоров одобрил сделку

В отчёте формулировка прямая: сделка одобрена «на основании меморандума о справедливости, рассматривающего описанные конфликты интересов, а не через независимую оценку или одобрение акционеров».

Почему миллион здесь стоит дважды

Вот наблюдение, ради которого стоит выписать обе стороны сделки на одном листе. С баланса ушёл миллион долларов обязательств перед двумя инсайдерами. Взамен пришёл варрант, потолок стоимости которого — тот же миллион, потому что покупатель может выкупить его именно за эту сумму.

Разница в том, кому принадлежит выбор. Освобождение от обязательств состоялось в момент закрытия. Судьба варранта зависит от решения покупателя, а покупателем управляет тот же человек, который был кредитором по одному из снятых обязательств.

Значит, акционеры отдали работающий бизнес, получив инструмент с потолком и без контроля над сроком. Справедлив ли обмен — ровно тот вопрос, на который отвечает независимая оценка, и её решили не заказывать. Про то, как устроены конфликты интересов в этой отрасли, мы писали отдельно.

Миллион обязательств снят наверняка. Миллион за варрант — если покупатель захочет. Это разные миллионы, хотя в отчёте цифра одна.

Что будет дальше по документам

Компания сама признаёт масштаб: выбытие квалифицировано как существенное по тестам активов и доходов регулятора, а это требует раскрыть неаудированную предварительную отчётность без проданного бизнеса.

В поданном отчёте этих данных нет: компания представит их отдельной поправкой, как только они будут готовы, конкретного срока не называя.

Пока инвестор видит сделку, но не её последствия для баланса. Проверять такие истории стоит так же, как проверяют токен перед покупкой: смотреть не на заявление, а на документ и на то, чего в нём нет.

Чего в источниках нет

Не раскрыта оценка проданного бизнеса: ни выручки, ни прибыли, ни стоимости переданных активов в отчёте нет.

Неизвестно, кто владеет RPay помимо Дженсена и на каких условиях создавалась эта структура.

Нет комментариев компании, независимых членов совета или акционеров. Условия параллельной сделки по бизнесу лояльности не опубликованы.

Частые вопросы

Что именно продала компания?

Почти все активы платёжного бизнеса: интеллектуальную собственность, договоры, отношения с торговыми точками, деньги и дебиторку.

Что такое сделка со связанным лицом?

Сделка, где на другой стороне человек или структура, связанные с руководством компании. Она не запрещена, но требует раскрытия и обычно независимой проверки условий.

Почему важна независимая оценка?

Она отвечает, соответствует ли полученное отданному. Без неё справедливость условий подтверждает только заинтересованная сторона.

Что даёт варрант на 160 тысяч акций?

Право купить акции RPay. Но покупатель вправе выкупить сам варрант за миллион долларов в любой момент, что ограничивает выгоду держателя.

Почему не спрашивали акционеров?

Совет счёл, что голосование не требуется по норме законодательства штата Невада, и одобрил сделку на основании меморандума о справедливости.

Когда появятся финансовые последствия?

Компания обещает подать предварительную отчётность отдельной поправкой, срок не назван.

Источники

Материал подготовлен на основе отчёта компании по форме 8-K, поданного в комиссию по ценным бумагам США 21 августа 2026 года, и разбора CryptoSlate.